记录一下 大盘突破去年的高点，估计未来一段时间又是股神满地走的阶段。

估计很多人买不了港股，那我就以大a能买到的康德举例。康德这个位置不是做双头。康德现在半年利润就已经是21年时期的两倍，股价才刚回到100，离前高甚远，没啥需要慌的。更别提康德手中的在手订单增加多少了，明年又是高增速的减肥多肽景气期，我说拿到120都是低估了的说法，理论上本次牛市的无风险利率更低，那么对于成长股的泡沫要更大才对，这个位置做双头是为了吓退一些不坚定的筹码的。茅台业绩越来越差，但跟上季度比散户增加了2w多户，所以后续能涨吗？康德一直在涨，但股东人数比去年少了一半，筹码都去哪了？请不要便宜了外资，要做坚定的价值投资者。

虽然看股票吧又各种短线股神了，但根据我周围的朋友和同事的账户来看，很多人3700刚刚回本不久，有的甚至还在亏损，本次牛市还是属于我说的结构牛，并非全面牛。
主线还是我说的那几个，如果你不在市场主线里，停留在老消费白酒或者煤炭之类的股票里，那么你们买的票就是被市场吸血的存在。
至于很多人因为恐高，不敢介入主线板块我也能理解，但因为恐高去追一些小票或者去买自以为在低位的票就属实是厕所了打灯---找死的行为了。

药明合联的中报体现了，合联是药明系里最强的崽，上半年增速远远超过全年指引，市占率第一又体现出合联在adc赛道的垄断地位！药明系里增速最强，赛道比减肥多肽景气，盘子小，利润高，同时还是垄断寡头！

药明生物的财报依旧炸裂，懂得都懂，已经懒得打字给你们一一说明了，只能说指数牛市我认为走向了下半场，但属于药明的牛市才刚刚开始，我判断26年依旧不是药明利润的巅峰。这一波药明没准会走向我意想不到的高峰，当然，明年开始他越涨我会逐渐减仓，最后留个底仓陪他走到最后 就看看他到底会有怎样的高度？

今天我简单做了点调仓，降低了海油比重，增加了合联的比重。海油也是好股票，但是合联更好！

大盘在这个位置，再强调一下，每一次的买入和卖出都需要谨慎谨慎再谨慎。大牛市会放大人内心的贪婪，我的意思不是说牛市结束了，但进入下半场是肯定的，下半场能持续多久？都是个问号，指数的向上空间是100点还是300点？500还是，1000点？没人猜的到，所以需要如履薄冰的谨慎。

随着鲍威尔鸽派言论，美联储9月降息已成定局，黄金期货大涨，美股也大涨，还记得我之前提示过的两个机会吗？一个是小肉金银，这一段时间，黄金股一直下跌，给了各位充足的建仓机会。二是医药，也同样给了各位机会。

美股的黄金股一半以上已经新高，大a的黄金股离新高还会远吗？白银同理。
当然，你要问我美元降息周期什么行业最香，关注我比较久的朋友应该都知道答案是什么吧

最近指数涨到3800，但这个月我的收益一直还在原地踏步 没怎么涨，原因在于重仓股药明合联这段时间一直在回调，所以每个人的股票都会调整，就算是我最看好的也一样。要做到对自己的股票基本面有数才能踏实淡定

白银率先突破了，黄金又又又站上3500了。目前继续观察下周大a的情况看看。

我以前说黄金期货围绕3300 3400做旗型整理，本来不确定整理结束之后是上还是下，我说降息排除了向下的可能，那就只能向上。如今黄金期货如我所预料的那样突破了3400 回到了3500，期货先行，股票后续也会如此，这里分享一个技术层面的小干货给大家，虽然楼主自诩价值投资者，但技术面是一点不差的，毕竟技术指标是术，股票基本面是道，术能辅助买卖，只要不依赖他就行。
说回正题 我随便翻翻一只黄金股，这里我以韭菜喜欢盘子小的比如西部黄金为例好了，这里强调下，楼主我自己并未持有这只股，只是作为我装逼教学的工具。
大家可以观察这只股最近是不是k线一路向下，如果持有被套的肯定无比惊慌，可我们翻翻周线，就会发现，他其实也是如同黄金期货那样做一个旗型整理罢了，好，翻开日线的成交量，大家可以观察下特征，是不是发现阳量大于阴量？下跌的阴量都是缩量，而时不时一根阳量大于阴量？这是典型的主力洗盘收集筹码的过程，虽然楼主我并未持有，但我可以装个逼预测一下，这个股在后续对半会回到前高附近。
ps，在强调一遍，技术指标是辅助工具而已，你只能用作参考，技术指标的成功率也就五六成，外面什么靠一个指标什么k线均线赚大钱的都是骗子。

今天稍微讲几点关于药明的内容。
药明属于cxo行业，属于医药外包，大家可以把他想成是医药行业的富士康 本质上也是做代工业务。他属于创新药的延伸，也就是说创新药药企有闲钱，才会把钱投向cxo来帮其代工，如果创新药没钱，那cxo也同样不会好过。
而创新药属于高风险行业，因为研究新药需要高投入，而回报周期也很长，失败率也很高，你会发现很多药到了二期三期，甚至没到临床阶段就因为药效或者竞争对手的关系就胎死腹中，从此先前投入都打了水漂。所以创新药企业往往依赖外部融资，投融资额度不仅关系到药物管线的成功，也关系到企业的存活。
这里为了照顾很多小白，就直接简单粗暴上结论，美元降息周期，医药的投融资额度就会上升，创新药和cxo就会享福。以药明举例，新冠时期的20和21年，药明股价来到历史最高点，正是因为新冠时期，金毛疯狂放水，美元降息周期的缘故。同样美元在21年底因为通胀开始加息周期，药明的股价也随之下跌。美元一路加息到23年七月，此时药明的股价是腰斩再腰斩，而美元在24年重新开始降息，全年8次会议累计降息100个基点。大家此时再去对照下药明股价，是不是开始了业绩复苏的道路？再看看其他创新药药企的股价是不是也是在这两年开始疯狂？
而为啥选择重仓药明，因为药明是创新药行业的铲子股，创新药行业，如果你是非专业人士，你压根看不懂那些药物，也无法得知后续这些药物管线的成功率，投资上有难度。楼主我自己也只是投资了创新药里已经成功打入美国市场的百济，而药明的cxo属于旱涝保收，因为无论是什么创新药领域，都需要去找cxo去做代工，这也是为啥药明的财报越来越好的根本原因。股票虽然是模糊的艺术，但在需要尽可能在模糊中寻找稳定。而药明就是创新药行业的中的稳定，他的业绩只会越来越好，不会因为某种药物的失败而导致股价大跌。

西部黄金如预料那样破了前期高点。我不是神棍，但还是要装个逼，啊哈哈。