这个我公公朋友让他买的 说20年后本金返还给他，靠谱吗

首先，国内理财险基本可以说是百分百是坑，区别只有故意坑，不懂乱卖，以及坑的程度。别说是客户了，绝大多数业务员自己对理财险都是完全不懂，更别说给客户正确介绍了。买理财险就是被坑的，现在比以前稍微好了一点点，但也都是坑
其次，理财险严格上来说是没有本金一说，你所交的保费是拿来买一张合同以及一个万能账户。保险的功能在签订契约的那一刻已经决定好，缴费期限你可以理解为分期付款，缴满后也只是意味着后面不用继续交钱，而不是保险本身会发生什么事。
第三，很多保险经纪人或者第三方平台会为了利益忽悠客户说，买理财险看保底利率，别看浮动利率，说要买就买保证利率，然后推荐那些3.5%固定收益写进合同的，这都是忽悠。万能账户的利率可以说是非常稳定的，特别是现在国内发展已经到达一个瓶颈，且利率刚刚被保监会限制过一次，基本上目前的利率是可以稳定维持很多年的。至少在目前阶段，那些所谓的3.5%保证利率是很渣的，大多数客户是不需要考虑那些的，毕竟大多数人买保险看的是未来20,30年的收益，而不是未来50,60年后的收益
最后，如果你公公还没买或者还在犹豫期，就让他先不要买。理财险是不能草率购买的。要买也请做好充分学习后再说